Tổng quan cơ bản về vàng cho thấy một số yếu tố đáng chú ý gần đây đã góp phần làm giá vàng tăng lên mức cao mới, dù không có chất xúc tác rõ rệt. Điều này xảy ra trong bối cảnh lợi suất thực tế tăng lên mức cao nhất kể từ tuần trước, tạo ra một sự phân kỳ giữa giá vàng và lợi suất thực tế. Sự phân kỳ này có thể là tín hiệu cho một đợt điều chỉnh giảm trong ngắn hạn, đặc biệt trước khi các dữ liệu kinh tế quan trọng của Hoa Kỳ, như chỉ số PMI, được công bố vào thứ Năm. Nếu dữ liệu kinh tế mạnh, nó có thể kích hoạt một đợt bán tháo và điều chỉnh giá vàng nhanh chóng.
Dự báo dài hạn:
Vàng vẫn duy trì xu hướng tăng giá trong bối cảnh thị trường kỳ vọng lợi suất thực tế sẽ giảm do Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) có thể tiếp tục nới lỏng chính sách tiền tệ. Mặc dù sự thoái lui có thể xảy ra do việc định giá lại kỳ vọng về lãi suất, xu hướng dài hạn của vàng sẽ vẫn tích cực trừ khi Fed thay đổi đáng kể chính sách của mình.
Yếu tố rủi ro:
Một sự kiện quan trọng có thể ảnh hưởng lớn đến giá vàng là cuộc bầu cử Tổng thống Hoa Kỳ sắp tới. Nếu Trump tái đắc cử, kỳ vọng tăng trưởng cao hơn có thể đẩy lợi suất thực tế tăng, dẫn đến áp lực giảm giá mạnh mẽ đối với vàng.
Phân tích kỹ thuật vàng – Khung thời gian hàng ngày:

Vàng hằng ngày

Trên biểu đồ hàng ngày, chúng ta có thể thấy rằng vàng đã xoay xở để tăng lên mức cao mới mặc dù thiếu chất xúc tác tăng giá và lợi suất thực tế tăng. Đây có thể là tín hiệu cho người mua thận trọng ở đây. Theo quan điểm quản lý rủi ro, người mua sẽ có thiết lập rủi ro/phần thưởng tốt hơn xung quanh đường xu hướng chính . Mặt khác, người bán sẽ muốn thấy giá phá vỡ dưới đường xu hướng để tích lũy cho một đợt giảm xuống mức 2500.
Phân tích kỹ thuật vàng – Khung thời gian 4 giờ

Vàng 4 giờ

Trên biểu đồ 4 giờ, chúng ta có thể thấy rằng chúng ta có một đường xu hướng tăng nhỏ khác xác định động lực tăng giá hiện tại. Người mua có thể sẽ tiếp tục dựa vào nó để nhắm tới mức cao mới, trong khi người bán sẽ tìm kiếm một sự phá vỡ thấp hơn để nhắm tới mức giảm xuống mức cao nhất mọi thời đại trước đó là 2685.
Phân tích kỹ thuật vàng – Khung thời gian 1 giờ

Vàng 1 giờ

Trên biểu đồ 1 giờ, chúng ta có thể thấy rằng ngày hôm qua chúng ta đã có một đợt giảm nhanh mặc dù nó không được kích hoạt bởi bất kỳ chất xúc tác nào khác ngoài một số áp lực đến từ sự gia tăng lợi suất trái phiếu kho bạc. Cuối cùng, thị trường đã xóa bỏ được đợt giảm và giá hiện đã quay trở lại mức cao nhất mọi thời đại. Mặc dù chúng ta có thể thấy mức cao mới, nhưng rủi ro theo đuổi mức tăng hiện tại là quá cao. Các đường màu đỏ xác định phạm vi trung bình hằng ngày cho hôm nay.